Trading Options i Roth IRAs (SCHW) Roth individuella pensionskonton (IRA) har blivit extremt populära de senaste åren. Genom att betala skatt på avgifter nu kan investerare undvika att betala skatt på realisationsvinster i framtiden när skatterna sannolikt kommer att bli högre. Roth IRAs måste fortfarande följa många av samma regler som traditionella IRA: er, däribland restriktioner för uttag och begränsningar av typer av värdepapper och handelsstrategier. I den här artikeln, ta en titt på användningen av alternativ i Roth IRA och några viktiga överväganden för investerare att komma ihåg. Varför använda alternativ Den första frågan som investerare kan fråga sig är varför skulle någon vilja använda alternativ på ett pensionskonto Till skillnad från aktier kan alternativet förlora hela sitt värde om den underliggande aktiekursen inte når utropspriset. Dessa dynamik gör dem betydligt mer riskfyllda än traditionella aktier, obligationer eller medel som vanligtvis förekommer i Roth IRA-pensionskonton. (För mer, se: Alternativ Grundläggande: Introduktion.) Även om det är sant att alternativ kan vara en riskabel investering, finns det många fall där de kan vara lämpliga för ett pensionskonto. Putoptioner kan användas för att säkra en lång aktieposition mot kortfristiga risker genom att låsa rätten att sälja till ett visst pris, medan täckta köpoptionsstrategier kan användas för att generera inkomster om en investerare inte har något emot att sälja sina aktier. Antag exempelvis att en pensionsinvesterare har en lång portfölj som består av lågpris Standard amp Poors 500 indexfonder. Investeraren kan tro att ekonomin beror på en korrigering, men kan vara tveksam till att sälja allt och flytta till kontanter. Ett bättre alternativ kan vara att säkra SampP 500-exponeringen med putalternativ, vilket ger honom eller henne ett garanterat prisgolv under en viss tid. (För mer, se: Alternativ Volatilitet: Introduktion.) Roth Restriktioner Många av de mer riskfyllda strategierna i samband med alternativ är inte tillåtna i Roth IRAs. Trots allt är pensionskonton utformade för att hjälpa individer att spara för pensionering snarare än att bli ett skattehem för riskfyllda spekulationer. Investerare bör vara medvetna om dessa restriktioner för att undvika problem med eventuella dyra konsekvenser. Public Revenue Service (IRS) Publicering 590 innehåller ett antal av dessa förbjudna transaktioner för Roth IRAs. De viktigaste av dem indikerar att medel eller tillgångar i en Roth IRA får inte användas som säkerhet för ett lån. Eftersom det använder kontofonder eller tillgångar som säkerhet per definition är marginalhandel vanligtvis inte tillåten i Roth IRAs för att följa IRS-skattereglerna och undvika eventuella påföljder. (För mer, se: Roth IRA: Investera och handla Dos och Donts.) Roth IRA har också bidragsgränser som kan förhindra deponering av medel för att kompensera för ett marginalanrop. vilket ställer ytterligare begränsningar för användningen av marginalen i dessa pensionsräkenskaper. Dessa bidragsgränser förändras varje år. Gränserna för 2015 är 5.500 eller 6.500 för de 50 eller äldre. Dessa gäller inte för överlämningsbidrag eller kvalificerade reservistillägg. Tolka reglerna Dessa IRS-regler innebär att många olika strategier är utanför gränserna. Till exempel, ring framspreads, VIX-kalendern sprids. och kortkombinationer är inte stödberättigade affärer i Roth IRAs eftersom de alla innebär användning av marginal. Pensionsinvesterare skulle vara klokt att undvika dessa strategier, även om de var tillåtna, i vilket fall som helst, eftersom de tydligt är inriktade på spekulation snarare än att spara. (För mer, se: Vanliga risker som kan fördröja din pension.) Olika mäklare har olika regler när det gäller vilka möjligheter som är tillåtna i en Roth IRA. Fidelity Investments tillåter handel med vertikala spridningar i Roth IRA-konton medan Charles Schwab Corp. (SCHW) inte gör det. Mäklare som tillåter några av dessa strategier har begränsade marginalkonton, varför vissa branscher som traditionellt kräver marginaler är tillåtna på mycket begränsad basis. Användningen av dessa strategier är också beroende av separata godkännanden för vissa typer av optioner, beroende på deras komplexitet, vilket innebär att vissa strategier kan vara begränsade till en investerare oavsett. Många av dessa ansökningar kräver att näringsidkare har kunskap och erfarenhet som en förutsättning för handelsalternativ för att minska sannolikheten för alltför stora risker. (För mer, se: Hur skiljer investeringsriskerna mellan alternativ och framtider) Bottom Line Medan Roth IRAs arent vanligtvis är utformade för aktiv handel. erfarna investerare kan använda optionsoptioner för att säkra portföljer mot förluster eller generera extrainkomster. Dessa strategier kan bidra till att förbättra den långsiktiga riskjusterade avkastningen. samtidigt som det minskar portföljen. I slutändan borde de flesta investerare undvika att använda alternativ i Roth IRA-pensionskonto, med undantag för erfarna investerare som vill säkra risker. Alternativ ska i sällsynta fall användas som ett spekulativt verktyg i dessa konton för att undvika potentiella problem med IRS-reglerna och ta över stora risker för medel avsedda att finansiera pensionering. (För mer, se: De vanligaste Roth IRA-investeringarna.) Dagsoptionsalternativ i IRA-konton Dagshandelsalternativen vädjar till många handlare på grund av möjligheten till snabb vinst. En av de största nackdelarna med den hastigheten är skatterna - ju fler affärer du gör, desto fler möjligheter måste du beskatta på dina vinster. Dagstransaktioner inom en skatteskyddad IRA kan drastiskt minska denna skyldighet, men den förmånen kommer med ytterligare en nackdel - dina handelsval är begränsade för att skydda skattestatusen för IRA-kontot. Daghandel i IRA-konton är begränsad av en IRS-regel som förbjuder lån till eller från IRA-konton, samt att använda någon del av ett IRA-konto som säkerhet för ett lån. Det innebär att näringsidkare inte kan använda traditionella marginalkonton - som är mäklarfirmor - för att stödja sin dagliga verksamhet. Många mäklarfirmor tillåter dock begränsad marginal i IRA-konton. Det här är ett system där du inte behöver vänta på att sälja handel för att lösa (normalt en tre dagars process) för att kunna använda försäljningsvinster i ett köp. Så länge du kan stödja dina dagliga affärer med antingen kontanter i ditt konto eller intäkterna från annan försäljning den dagen kan du handla dag. Var dock mycket försiktig, men varje dag som slutar med en balans mindre än noll hotar din IRAs beskattningsskyddade status. Om du förlorar det, är du föremål för omedelbar skattskyldighet för kontoens fulla värde tillsammans med IRS-påföljder. Alternativ Trading Choices Det finns några begränsningar på vilka typer av alternativ du kan handla i en IRA - igen, eftersom du inte kan ta ut ett lån i kontot. Det betyder till exempel att du inte kan sälja upplåsta samtal. Vissa alternativstrategier är också förbjudna. Från och med 2011 kan du handla telefonsamtal, långa samtal och satser och vissa kassasäkrade transaktioner. Den exakta sammansättningen av handelsval varierar något från mäklare till mäklare. Din firma kommer att ge dig en fullständig översikt över alternativen och strategierna för IRA-handlare. Kontouppsättning Du behöver speciellt tillstånd att handla alternativ i ett IRA-konto, och i vissa fall kan du till och med behöva byta mäklarfirmor för att få den typ av konto du behöver. Det första steget att börja handla alternativ i en IRA är då att fråga om dina kontoalternativ med ditt mäklarfirma. I de flesta fall måste du fylla i ett ytterligare ansökningsformulär och uppfylla vissa minsta krav på konto. Dag Trading Requirements Enligt Financial Regulatory Authority (FINRA) är en daghandlare någon som köper och sedan säljer eller säljer kort och köper samma säkerhet samma dag. Om du är en mönsterdagsförare - kompletterar du en dagshandel i genomsnitt fyra av fem arbetsdagar - du är föremål för speciella minimikrav. Många mäklarfirmor verkställer dessa miniminivåer om du planerar att övergå till dagen, och de kan till och med lägga till minsta möjliga eller genomdriva dem för mindre frekventa handelstransaktioner. Från och med 2011 var det obligatoriska konton minimi 25 000 i marknadsvärde, i vilken kombination av kontanter och värdepapper som helst. Om du faller under detta minimum, eller den som din mäklare ställer, kommer din handelsaktivitet att begränsas. En notering om skatter I motsats till dagens handel med ett skattepliktigt konto kan du inte behandla IRA-handelsaktivitet som ett företag eller som en normal investeringsverksamhet. Det innebär att du inte kan beskatta dina förluster, om du inte omedelbart beskattas av några vinster. Med en traditionell IRA är fördelen skatteavdrag - du behöver inte betala skatt på dina intäkter tills du drar tillbaka dem. Men om du använder en Roth IRA och följer reglerna, kommer du inte att beskattas på dina intäkter alls - en stor fördel för många människor. Leveransalternativ i din IRA Vad du behöver veta innan du handlar i ditt IRA-konto. Intresserad av handelsalternativ i din IRA Youve kommer till rätt mäklare. TradeKing kombinerar en kraftfull online-handelsplattform med prisbelönt kundservice och lättillgängliga alternativ som investerar utbildning för såväl nybörjare som avancerade handelsmän. Att investera för pensionering kunde inte vara enklare. Om du är redo att börja investera pengar för din pension, kan ditt första steg vara att öppna ett individuellt pensionskonto (IRA). (Du kan också önska att investera i ett 401 (k) eller annat arbetsgivare-sponsrat pensionskonto. Om du inte längre är anställd hos företaget som sponsrar din 401 (k), kanske du vill överväga att konvertera din 401 (k) till en Roth IRA eller traditionell IRA. Som vanligtvis erbjuder bredare och mer flexibla investeringsval) Om du är intresserad av självinriktade investeringar online. du kan besluta att fördela en procentandel av dina pensionsfonder till aktiemarknadsinvesteringar, optionsstrategier, internationell investering, investeringar i investeringar eller andra former av mer aktiv handel. Du kan allokera resten av dina pengar till långsiktiga investera fordon med målet att uppnå mer stabilitet. Dessa inkluderar investeringar i obligationer, diversifierade tillgångar och andra räntebärande investeringsstrategier. Men innan du investerar i någonting behöver du öppna ett pensionskonto. Öppna din IRA De två mest populära typerna av IRA är traditionella IRA och Roth IRA. När man jämför traditionell vs Roth IRA. skattesituationen är ett viktigt element att överväga. I en traditionell IRA kan dina årliga avgifter dras av från dina skatter under det år du investerar i. Nackdelen är att du måste betala skatt på uttag i pension. I en Roth IRA investerar du efter skatt nu och får inget aktuellt skatteavdrag - men du kan sedan ta ut pengar skattefria under dina pensionsår. Om du uppfyller kvalifikationerna för den här kontotypen, låter Roth IRA: er att dina investerade medel är sammansatta skattefria, vilket kan spara dig ett paket på lång sikt. TradeKing erbjuder icke-avgiftsbelagda IRA med ett brett utbud av valmöjligheter för personlig ekonomi-investeringar. Som en oberoende investerare ringer du i slutändan skotten på dina investeringsval. Med det sagt kan du presentera investeringsverktyg, online-resurser och investera nyhetskällor för att hjälpa dig att hitta investeringar som matchar dina behov. Om du är intresserad av alternativ, se till att du begär alternativ godkännande som en del av din ansökan. Den godkända nivån för godkännande beror på din nivå av handelserfarenhet, investerbara tillgångar och andra lämplighetsfaktorer. Vår online-process gör det enkelt att begära alternativgodkännande, eller bara fråga att prata med en concierge med TradeKing-konto. Jag har en IRA. Nu hur börjar jag investera och handla utmärkt fråga. Idag kan investerare välja mellan många olika investeringar fordon, men det kan vara förvirrande att veta hur man ska börja. Förutom tillgångstilldelningsalternativ som de som beskrivs ovan måste investerare utveckla sin egen strategi och stil. Till exempel föredrar vissa värde att investera, eller väljer investeringar som matchar sina personliga värden, som socialt ansvariga investeringar eller bibliska investeringar. (Båda dessa tillvägagångssätt går av andra namn: den förra av gröna investeringar, miljöansvarig investering, etisk investering eller helt enkelt grönt investerar sistnämnda genom kristen investering, manifest investering eller investering i sunda tankar.) Alla dessa tillvägagångssätt kan erbjuda attraktiva val som matchar också dina personliga övertygelser och marknadsutsikter. Vilka typer av alternativstrategier kan jag handla i min IRA När det används lämpligt kan alternativ vara en mycket flexibel investering. Vissa handlare väljer riktningspositioner, även känt som spekulation. I dessa affärer (till exempel köp av ett långt samtal eller lång sälj) är det möjligt att ha en resultat - och förlustprofil som möjliggör en väsentlig eller obegränsad vinstpotential med definierad risk. Men kom ihåg att en investerare kan förlora hela investerat belopp. Ett annat val är att minska nackdelrisken på en befintlig lagerposition. Detta kan göras när man köper en skyddande puts. En tredje vanlig aspekt av options trading har ett mål att generera premie. Detta följs ofta med ett täckt samtalspel. Investeraren kan samla in premie genom att sälja ett täckt samtal mot en befintlig aktieposition. Även om denna uppspelning begränsar den positiva potentialen för den kombinerade positionen, kan det vara värt att när minimal rörelse förväntas. Naturligtvis finns det fortfarande stor risk i detta scenario - om börsen minskar i värde. Med andra ord kan lärande om alternativ hjälpa till att utrusta dig för handelsalternativ i alla marknadsförutsättningar. Smart investeringar innebär att du blir utbildad först, så vi kan börja med några få alternativ handel i din IRA. IRA kan inte aktiveras för marginalhandel, vilket förhindrar dig från att använda vissa alternativstrategier. Till exempel, om du säljer korta satser måste de vara helt kassaförsäkrade. Annars är denna strategi inte tillåten i en IRA. Korta positioner har en begränsad vinstpotential med stor risk. Du kan inte heller sälja korta samtal (nakna samtal) i en IRA. Ett kort samtal erbjuder också en begränsad vinstpotential men kan leda till obegränsade förluster. Andra avancerade strategier som är obegränsade eftersom de innebär marginal inkluderar call frontspreads, kortkombinationer eller VIX-kalenderspridningar. Om du använder dessa tre strategier på ett avgångspension, bör du informeras om några viktiga fakta. Dessa spriddar involverar flera alternativa ben med ytterligare risker och flera provisioner. De kan också leda till en komplex skattesituation som bäst ska hanteras av din personliga skatterådgivare. Och slutligen är dessa begränsade vinstpotentialstrategier som kan leda till obegränsade förluster. Du kan lära dig om dessa och andra alternativstrategier, inklusive minimering av risker och tips för att förbättra dina chanser att lyckas, på TradeKings online trading education center. Vårt blomstrande Trader Network innehåller den populära Options Guy-bloggen, som erbjuder lättillgänglig alternativutbildning för att börja avancerade kompetensnivåer. Öppna ett TradeKing-konto idag Ett TradeCings uppdrag är nationellt licensierat för aktie - och optionsmäklare. Det är enkelt att hjälpa självinriktade investerare att bli smartare och mer bemyndigade näringsidkare. På TradeKing erbjuder vi samma rättvist och enkelt pris till alla våra kunder - bara 4,95 per handel plus 65 cent per optionsavtal. Du kommer att handla till det priset, oavsett hur ofta du handlar, eller hur stort eller litet ditt konto kan vara. Varför inte göra investeringar rättvist och enkelt SmartMoney tilldelade TradeKing sitt högsta 5 stjärnor för enastående kundservice från 2008 till 2011. SmartMoney online-mäklareundersökningen utvärderar mäklare i kategorier, inklusive provisioner, handelsverktyg, investeringsprodukter, kundservice, forskning, räntor, bank bekvämligheter och fonder. GÅ MED TRADEKING OCH FÅ 1.000 IN FREE TRADE COMMISSION Kommissionskommitté gratis när du finansierar ett nytt konto med 5000 eller mer. Använd promo code FREE1000. Dra nytta av låga kostnader, högklassig service och prisbelönt plattform. Kom igång idag Ta reda på dig själv Alternativ involverar risk och är inte lämpliga för alla investerare. Klicka här för att läsa om egenskaper och risker i standardalternativshandboken innan du börjar tradingalternativ. Optionsinvesterare kan förlora hela beloppet av sin investering på en relativt kort tid. Onlinehandel har inneboende risker på grund av systemrespons och åtkomsttider som varierar beroende på marknadsförhållanden, systemprestanda och andra faktorer. En investerare bör förstå dessa och ytterligare risker före handel. dagger 4,95 för online equity och option trades, lägg till 65 cent per option kontrakt. TradeKing tar ut ytterligare 0,35 per kontrakt på vissa indexprodukter där växelkursavgifterna betalas. Se vår FAQ för detaljer. TradeKing lägger till 0,01 per aktie på hela ordern för aktier som är lägre än 2,00. Se sidan Provisioner och avgifter för provisioner på mäklareassisterade affärer, lågprislagret, optionsspridningar och andra värdepapper. Nya kunder är berättigade till detta specialerbjudanden efter att ha öppnat ett TradeKing-konto med minst 5000. Du måste ansöka om erbjudandet om frihandelskommission genom att lägga in kampanjkoden FREE1000 när du öppnar kontot. Nya konton mottar 1 000 i provisionskredit för eget kapital, ETF och optionsverksamhet som genomförs inom 60 dagar efter det att det nya kontot har finansierats. Kommissionskrediterna tar en arbetsdag från det finansieringsdatum som ska tillämpas. För att kvalificera sig för detta erbjudande måste nya konton öppnas med 3242017 och finansieras med 5000 eller mer inom 30 dagar efter kontoöppningen. Kommissionens kredit omfattar eget kapital, ETF och optionsorder inklusive per kontrakts provision. Utgifter för övning och uppdrag gäller fortfarande. Du får inte kontant ersättning för eventuella outnyttjade frihandelskommissioner. Erbjudandet är inte överlåtbart eller giltigt i samband med något annat erbjudande. Endast för amerikanska invånare och utesluter anställda hos TradeKing Group, Inc. eller dess dotterbolag, nuvarande TradeKing Securities, LLC kontohavare och nya kontoinnehavare som har hållit ett konto hos TradeKing Securities, LLC under de senaste 30 dagarna. TradeKing kan när som helst ändra eller avbryta detta erbjudande utan föregående meddelande. Minimifonderna på 5.000 måste vara kvar i kontot (minus eventuella handelsförluster) i minst 6 månader eller TradeKing kan debitera kontot för kostnaden för kontanter som tilldelas kontot. Erbjudandet gäller endast ett konto per kund. Andra restriktioner kan gälla. Detta är inte ett erbjudande eller en uppmaning i någon jurisdiktion där vi inte är auktoriserade att göra affärer. TradeKing fick 4 av 5 stjärnor i Barrons 12: e mars, 13: e mars, 14: e mars, 15: e mars, 16: e mars, 17: e mars, 18: e mars , 19: e mars, 20: e mars 2015 och 21: e mars 2016 årliga rankningar av de bästa online-mäklare. Barrons rankade också TradeKing som en av branschens bästa för Options Traders i sin 2016-undersökning. Undersökningarna baseras på handelsteknik, användbarhet, mobil, utbud av erbjudanden, forskningsfaciliteter, rapporter om portföljanalyser, kundserviceutbildning och kostnader. Barrons är ett registrerat varumärke som tillhör Dow Jones Company 2016. Enligt både StockBrokers 2015 och 2016 Online Broker Reviews, fick TradeKing en övergripande 4 av 5 stjärnrecension och refereras härmed som en toppmäklare i båda undersökningarna. TradeKing betygsattes bäst i klass för kommissionsavgifter av StockBrokers i deras broschyrer för 2015 och 2016. Fyra stjärnor har tilldelats Provisionsavgifter, Forskning, Kundtjänst och Utbildning 2015 och 2016. TradeKing LIVE-plattformen mottog 1 Mäklare Innovation 2015 och Trader Network blev betygsatt 1 Community 2014. Varje StockBrokers årliga granskning tar flera hundra timmars forskning för att slutföra och inkluderar mäklarebetyg för nio olika områden över 272 olika variabler: Provisionsavgifter, Användarvänlighet, Plattformsverktyg, Forskning, Kundtjänst, Tillhandahållande av investeringar, Utbildning, Mobilhandel och Bank. NerdWallet hävdade TradeKing bland IRA-leverantörer och billiga mäklare i sin översyn av 2016. TradeKing blev också utnämnd till en av de bästa online-mäklare för aktiehandel av NerdWallet år 2015. Mäklaren bedömdes fyra av fem stjärnor av NerdWallets granskningsteam på grund av sina låga provisioner, avancerad forskning, kostnadsfri dataanalys, användarvänlig verktyg och 0 konto minimum. NerdWallet tittar på över 20 kriterier innan du tilldelar en mäklare ett betyg eller gör en rekommendation, inklusive provisioner, avgifter, konton minimier, handelsplattform, kundsupport och investerings - och kontorsval. Varje kriterium har ett viktat värde, vilket NerdWallet använder för att beräkna ett stjärnbetyg. Dokumentation som stöder TradeKings service - och verktygsutmärkelser och fordringar finns också på begäran genom att ringa 877-495-5464 eller via e-post på servicetradeking. StockBrokers och NerdWallet upprätthåller överföringsrelationer med TradeKing Group, Inc. TradeKing Securities, LLC är inte ansluten till, sponsrar inte, sponsras inte av, stöder inte och stöds inte av de ovan nämnda företagen eller någon av deras anslutna företag. Alla investeringar medför risker, förluster kan överstiga den investerade kapitalen, och det förflutna resultatet av en säkerhet, industri, sektor, marknad eller finansiell produkt garanterar inte framtida resultat eller avkastning. TradeKing ger självinriktade investerare rabattmäklartjänster och gör inga rekommendationer eller erbjuder investeringar, finansiella, juridiska eller skattemässiga råd. Du ensam ansvarar för att utvärdera meriterna och riskerna i samband med användningen av TradeKings system, tjänster eller produkter. Alternativstrategier med flera ben innebär ytterligare risker. och kan resultera i komplexa skattebehandlingar. Vänligen kontakta en skattesekreterare innan du genomför dessa strategier. Implicit volatilitet representerar konsensus om marknadsplatsen för den framtida nivån på aktiekursvolatiliteten eller sannolikheten att nå en viss prispunkt. Grekerna representerar konsensus på marknaden om hur alternativet kommer att reagera på förändringar i vissa variabler i samband med prissättningen av ett optionsavtal. Det finns ingen garanti för att prognoserna för underförstådd volatilitet eller grekerna kommer att vara korrekta. Futures trading erbjuds självstyrda investerare genom MB Trading Futures. MB Trading, IB-medlem FINRA, SIPC MB Trading Futures, Inc. IB-medlem NFA Trading in futures är spekulativ och inte lämplig för alla investerare. Investerare bör endast använda riskkapital vid handel med terminer och optioner eftersom det alltid finns risk för betydande förluster. Valutahandel (Forex) erbjuds självstyrda investerare genom TradeKing Forex. TradeKing Forex, Inc och TradeKing Securities, LLC är separata, men anknutna företag. Forex konton skyddas inte av Securities Investor Protection Corp. (SIPC). Forexhandel innebär betydande risk för förlust och är inte lämplig för alla investerare. Ökad hävstång ökar risken. Innan du bestämmer dig för handel med forex bör du noggrant överväga dina ekonomiska mål, investeringsnivå och förmåga att ta ekonomisk risk. Eventuella åsikter, nyheter, undersökningar, analyser, priser eller annan information utgör inte investeringsrådgivning. Läs hela beskrivningen. Observera att spot guld och silver kontrakt inte är föremål för reglering enligt U. S. Commodity Exchange Act. TradeKing Forex, Inc fungerar som en introducerande mäklare till GAIN Capital Group, LLC (GAIN Capital). Ditt forex-konto hålls och underhålls på GAIN Capital som fungerar som clearing agent och motpart till dina affärer. GAIN Capital är registrerat hos Commodity Futures Trading Commission (CFTC) och är medlem i National Futures Association (NFA) (ID 0339826). TradeKing Forex, Inc. är medlem i National Futures Association (ID 0408077). kopiera 2017 TradeKing Group, Inc. Alla rättigheter förbehållna. TradeKing Group, Inc. är ett helägt dotterbolag till Ally Financial, Inc. Värdepapper som erbjuds genom TradeKing Securities, LLC, medlem FINRA och SIPC. Forex erbjuds genom TradeKing Forex, LLC, medlem NFA. Options Trading i IRA, fördelar och risker Om du äger en IRA värd ca 25k eller mer och är en erfaren alternativ investerare, tänk på att använda en mäklare som låter dig handla alternativ i det IRA. Alternativ kan ge dig en säkring på volatila marknader. Eller de kan öka din avkastning. Medan goda marknader kommer och går under en IRA-livstid, är chansen att öka avkastningen på pensionspengar något inget upplevt alternativ investerare ska gå upp lätt. Operationsordet här är upplevt. Lär dig inte att handla alternativ på din pension pengar. Investerare som är nya till alternativ bör studera det utmärkta utbildningsmaterialet på Chicago Board Options Exchange-webbplatsen innan du ger någon form av alternativ att handla ett försök. TSCs nya bok, TheStreets Guide till Smart Investing i Internet Era, har också ett fantastiskt kapitel om alternativ som Dan Colarusso har bidragit med. pionjär på dessa sidor Alternativ Buzz kolumn. Om du är alternativa kunniga, finns det flera saker att fråga din mäklare om du vill handla i en IRA. Den första frågan är om mäklaren erbjuder alternativ handel alls. (Så sent som i det förflutna sommaren, Datek gjorde inte.) För det andra är om mäklaren erbjuder IRA-konton. (Mr Stock, en online-mäklare som passar till alternativhandlare.) För det tredje, om din mäklare tillåter köpoptioner i IRA, exakt vilka branscher är tillåtna (på Morgan Stanley Dean Witter Online. Till exempel kan du bara skriva täckta samtal . Du kan inte köpa satser.) De mäklare som erbjuder alternativ handel i IRA-konton segmenterar ofta de specifika affärer som de tillåter till nivåer eller nivåer. Skriva täckta samtal, anses vara den minst riskabla alternativen spelar, är vanligtvis första tier. Köpa satser och samtal kan utgöra den andra nivån, och sälja vad som är känt som en kassaskyddad sättning utgör den tredje. Slutligen kan mäklare på grund av riskerna tillåta alternativ handel i IRA endast för föredragna eller veteran kunder. Om du känner att du kan göra ett bra fall för dig själv, argumentera med all del med din mäklare. Riskfaktorn Oavsett din erfarenhetsnivå, var försiktig med de speciella riskerna med handelsalternativ inom en IRA. CBOE har ett arbetsdokument som diskuterar dessa frågor och går över de handelsstrategier som jag talar om här mer detaljerat. I grunden varnar CBOE-pappret att eventuell optionsstrategi som kan leda till förluster som inte kan täckas med kontanter eller genom försäljning av likvida värdepapper som innehas av kontot eller av belopp som kan bidra till det inom tillåtna nivåer, bör strikt undvikas. Sätt på ett annat sätt: Om du rysar, riskerar du att din IRA diskvalificeras av IRS och betalar en smärtsam straff som följd. Sök kompetent skatteråd innan du startar in någon form av optionshandel inom en IRA. IRA Options Strategies Täckta samtal är en av de mer populära IRA-alternativtaktiken. När du skriver ett täckt samtal köper du först aktier i ett lager. Då säljer du (den tekniska termen är skriven) ett köpoption på dessa aktier. När du säljer alternativet får du ett bidrag från köparen. I utbyte mot detta premie förvärvar köparen rätten att köpa dina aktier till det överenskomna priset, kallat strejkpriset. Med täckt samtalskrivning får du nytta av att hålla det gemensamma lagret medan du njuter av nackskydd lika med premiebeloppet du tog in. Du står för att förlora pengar om aktien minskar med ett belopp som är högre än det högsta beloppet. Kvalificerade alternativ handlare vet när man ska gå ifrån denna typ av förlorande position. De kan helt enkelt köpa tillbaka alternativet och sälja beståndet. Eftersom aktien har minskat i pris, kan köpalternativet generellt köpas tillbaka för mindre än priset som det sålde för. I stället för att sälja sina aktier i händelse av en nedgång, köper några återförsäljare tillbaka samtalet och säljer sedan ett annat täckt samtal till ett lägre lösenpris och med längre utgångsdatum. Dessa strategier, som kallas rulla ner eller rulla ut, kan hjälpa till att minimera förluster. Det beror på att de samtalspremier du får delas in mot de pengar du har förlorat i aktien. Alternativ med utgångsdatum som är längre i framtiden betalar högre premier. Samma gäller för köpoptioner med lägre lösenpriser. Men om beståndet fortsätter att minska, kan det låsa dig till en förlust. Om du ser det som uppstår, är det oftast bäst att snabbt lämna både lager och samtalsposition. Om du bestämmer dig för att skriva täckta samtal inom din IRA, se till att din mäklare låter dig köpa tillbaka samtalet för att stänga positionen. Annars kan du tvingas hålla en tappande position tills samtalet löper ut. Även om det verkar som de flesta mäklare, inklusive Ameritrade. Scottrade och PreferredTrade. låta dig återköpa täckta samtal för att stänga dina alternativ position, tidigare några havent. Så det är något du vill dubbelkontrollera. Långt som försäkring Några mäklare som tillåter täckta samtal kan också låta dig köpa vad som kallas skyddande sätter. Täckta samtalskritiker kan använda skyddande satser för att säkra sina positioner. Eller de kan sälja täckta samtal som ett sätt att betala för de skyddande sätter de köper. En skyddande put är egentligen bara ett vanligt säljalternativ du köper specifikt som en häck mot ett lager du äger men skulle hellre inte sälja. Ett köpoption ger dig rätt att sälja ett lager till ett visst pris med ett fastställt datum. När den underliggande aktien minskar i värde ökar värdet i värde. När du köper en skyddande put, hoppas du att någon vinst i priset kommer att kompensera förluster i beståndet. Men om börsen överraskar dig och ökar i värde, kommer ditt säljalternativ att minska i värde. Det kan till och med upphöra att vara värdelöst om du inte säljer det på förhand. Men i detta fall kommer förlusterna att uppstå genom vinster i aktien. I huvudsak är skyddsdräkter som bilförsäkring. Om du inte kommer in i ett vrak upphör försäkringen värdelös. Men om du gör det kan det mer än betala för sig själv. Du kan också använda skyddssatser som säkring mot fonder. Investerare gör detta genom att köpa sätter på så kallade börshandlade fonder. Om du till exempel äger en bioteknisk fond, kan du köpa köpoptioner på en ETF som heter Merrill Lynch Biotech HOLDR (BBH). HOLDR innehåller en korg av ledande företag inom sin sektor. När du äger BBH sätter, om din vanliga biotekniska fond sänker sannolikheten kommer satsen samtidigt öka i värde och vice versa. Du kan inte skriva alternativ på alla ETFs för närvarande, men listan över alternativa ETFs växer. På Nasdaqs ETFs webbsida, om du klickar på någon av ETF: erna som anges där står det om de är valbara. Dessutom publicerar TSC varje lördag ETFs och HOLDRs veckovisa rapport. Heres den senaste. Var noga med att läsa vår primer på ETF. eDreyfus är en av de mäklarfirmor som låter dig köpa uppsättningar (oavsett om de används som häck eller ej) samt täckta samtalsalternativ. En annan strategi som kan vara ännu mer användbar är vad som kallas det kontantskyddade satsen. Denna strategi kan användas strängt för att generera inkomster, eller att förvärva lager till rabatterat pris. Med en kontantskyddad satsning säljer du en uppsättning (premieupptagning) och ger någon rätt att sälja dig beståndet till det överenskomna priset. Om aktiekursen är 10, måste du placera 1.000 på insättning hos din mäklare för varje kontrakt du köper, eftersom optionskontrakten täcker 100 aktier av aktier. Om satsen utövas måste du överlämna 1 000 i utbyte mot aktierna. Om du använder kontantskyddad sätter för att generera inkomster, satsar du på att den underliggande aktien ökar i värde och säljaren löper ut värdelös, så du får behålla premien. Du kan dock försöka förvärva lager till rabatterat pris, om du till exempel missade en lagerkörning. I det här fallet kan du sälja en kontantskyddad sats med ett aktiekurs i närheten av var du tror att börsen ska vara handel. Om aktien återvänder till det priset kommer utställningen att utövas. Du får beståndet på vad du tror är rätt pris. Och du får också premien från den sälj du sålde. Om emellertid inte beståndet kommer tillbaka nere vid slutdatumet, kan du fortfarande välja att köpa aktierna, i vilket fall premien kommer att minska din kostnadsbas. Det är lite som att köpa spannmål med en dollar-off-kupong. Om satsen utövas fortsätter några investerare att sälja ett täckt samtal mot det lager de har tilldelats. Detta drag sänker deras kostnadsbas i aktierna ytterligare, samtidigt som man skapar extra intäkter. Den elektroniska mäklaren Brown Amp Company och Benjamin och Jerald gör att du kan skriva kassaskyddade satser utöver långa satser och samtal och täckt samtalskrivning. Den senare mäklaren har valt att specialisera sig i optionshandel inom en IRA. Provisioner är dock ganska branta vid 36 för Internetoptionshandel. Däremot kostar Brown Amp Company 25 per optionshandel. Säkrare satsningar Några kan argumentera för att du inte behöver använda alternativ för att säkra din IRA, eftersom du kan gå in och lämna lagerpositioner utan att oroa dig för kapitalvinstskatter. Den aggressiva karaktären av köpoptioner kan förlora dig mycket, de ska berätta för dig. Ett dot-com-lager kan falla 90. Men långa alternativ blir helt värdelösa när de löper ut. (Det samma kan sägas om några dot-coms också, men det är en annan historia.) Med det i åtanke är det här ett konservativt tillvägagångssätt för handel med optioner i en IRA. Börja med att placera 90 av kontona tillgångar i något säkert som Treasuries eller en penningmarknadsfond som kan ge cirka 4,5 årligen. Använd de återstående 10 av dina IRA-medel för att köpa satser och samtal. Kvalificerade alternativ handlare kan växa alternativ del av deras IRA portföljer med 100 till 200 eller mer på så sätt. Betydelsen kommer portföljen som helhet att växa med en respektabel 10 till 20. Var medveten om att du också kan drabbas av 100 förluster med optionsdelen, men aldrig mer än det, för när du köper alternativ är dina förluster alltid begränsade till köpoptionsoptioner. Men även om du förlorar hela 10 av din portfölj som används för handel med optioner, kommer den totala förlusten för din portfölj bara att vara ungefär 6, för att du fortfarande tjänar en garanterad 4,5 eller mer ränta på resterande 90 av din portfölj. Mark Ingebretsen, författare till den nyligen släppta boken, The Guts and Glory of Day Trading: True Trades of Day Traders Who Made (eller tappade) 1 000 000, har skrivit för en mängd olika affärs - och finanspublikationer. För närvarande har han inga befattningar i lagren av företag som nämns i denna kolumn. Medan Ingebretsen inte kan ge investeringsrådgivning eller rekommendationer, välkomnar han din feedback och uppmanar dig att skicka den till mingebretsenyahoo. TheStreet har ett intäktsdelningsförhållande med Amazon, där det tar emot en del av intäkterna från Amazon-inköp av kunder som dirigeras därifrån från TheStreet.
No comments:
Post a Comment